미국 증시가 장중 초반 손실을 만회하며 반등했다. S&P 500 지수(SPY)는 +0.09% 상승했고, 다우존스 산업평균지수(DIA)는 -0.39% 하락했으며, 나스닥 100 지수(QQQ)는 +0.16% 올랐다. 6월 만기 E-mini S&P 선물(ESM26)은 +0.12%, 6월 만기 E-mini 나스닥 선물(NQM26)은 +0.20% 상승 마감했다.
2026년 4월 13일, 바차트닷컴(Barchart.com)의 보도에 따르면, 이날 소프트웨어 업종이 오라클(ORCL) 주도의 강세를 보이며 시장 반등을 견인했다. 오라클은 이날 8% 이상 급등하며 S&P 500 내 주요 상승 종목으로 부상했다.
증시는 장초반 유가 급등과 지정학적 긴장이 부각되며 하락 압력을 받았다. 이는 트럼프 대통령이 호르무즈 해협에 대한 완전한 해상 봉쇄를 명령했다고 발표한 직후의 반응이었다. 트럼프 대통령은 이란이 저항할 경우 보복하겠다고 위협했으며, 이란은 자국의 해운 거점이 위협받을 경우 페르시아만 인근 및 항구 전역을 공격하겠다고 경고했다.
“미국은 오늘부터 호르무즈 해협을 봉쇄할 것이며, 이란이 저항하면 보복할 것이다.”
미국의 지정학적 조치와 그에 따른 보복 가능성은 원유 시장에 즉각적인 충격을 주었다. WTI 원유(CLK26)는 하루 동안 5% 이상 급등했으며, 이는 세계 원유 및 액화천연가스(LNG) 수송의 약 20%가 호르무즈 해협을 통과한다는 점에서 글로벌 공급 차질 우려를 자극했다. 이란은 전쟁 중에도 3월 기준으로 약 170만 배럴/일(bpd)의 원유를 수출한 것으로 알려졌다.
한편 미국의 경제지표도 이날 증시에는 불리하게 작용했다. 2026년 3월 기존 주택 판매(Existing Home Sales)은 전월 대비 -3.6% 하락한 연율 환산 3.98백만 채로 집계되어, 시장 예상치인 4.05백만 채를 하회했고 9개월 최저치를 기록했다. 이는 경기 둔화 신호로 받아들여지며 단기적으로 주식 시장의 불안 요인으로 작용했다.
금리 및 채권 시장 동향
6월 만기 10년물 미국 국채 선물(ZNM6)은 소폭 하락했으나 10년물 국채 수익률은 4.321%로 0.4bp 상승했다. 인플레이션 우려가 커진 가운데 WTI 원유 가격의 상승은 물가상승 기대를 자극해 10년물의 브레이크이븐 인플레이션율(breakeven inflation rate)을 3주 만에 최고치인 2.403%로 밀어올렸다. 그러나 3월 기존 주택 판매의 급락은 연준(Fed) 정책에 대해 다소 완화적인 해석을 제공하며 채권 금리는 장중 낙폭을 회복했다.
유럽 채권 금리도 상승했다. 10년물 독일 국채(번들) 수익률은 3.082%로 2.4bp 상승, 10년물 영국 길트 금리는 4.861%로 2.5bp 상승했다. 시장은 4월 30일 유럽중앙은행(ECB) 회의에서 +25bp 금리 인상 가능성을 약 40%로 가격에 반영하고 있다.
세부 업종별 및 종목별 흐름
항공사와 크루즈 운영주의 경우 유가 급등은 연료비 상승으로 이어져 실적 하방 압력으로 작용할 가능성이 커, Carnival(카니발, CCL) 등은 3% 이상 하락했고 United Airlines Holdings(UAL), Delta Air Lines(DAL), Southwest Airlines(LUV), Norwegian Cruise Line(NCLH)은 모두 2% 이상 약세를 보였다. American Airlines Group(AAL)과 Alaska Air Group(ALK)은 1% 이상 하락했다.
반면 소프트웨어주가 강하게 반등했다. 오라클(ORCL)은 8% 이상 급등하며 S&P 500의 주요 상승 종목을 이끌었다. 오라클은 유틸리티 산업용 AI 기반 솔루션을 통해 유틸리티 회사들의 비용 절감에 기여할 수 있다고 발표했다. 또한 ServiceNow(NOW)와 Workday(WDAY)는 5% 이상 상승, Atlassian(TEAM)과 Cadence Design Systems(CDNS)는 4% 이상 상승했다. Salesforce(CRM)는 3% 이상 상승해 다우지수 상승을 이끌었다. 반면 Intuit(INTU), Datadog(DDOG) 및 Adobe(ADBE)는 각각 2% 이상 하락했다.
바이오 및 제약 섹터에서는 Revolution Medicines(RVMD)가 공격적 췌장암 치료제의 후기 임상시험에서 환자 생존율을 개선했다는 소식에 35% 이상 급등했고 Ideaya Biosciences(IDYA)는 특정 안구암 치료 조합 요법의 중후기 시험이 주 목표를 달성했다는 발표로 14% 이상 상승했다.
산업·인수합병 관련으로는 Leggett & Platt(LEG)가 Somnigroup에 의해 약 25억 달러에 인수된다는 소식에 13% 이상 상승했고, SanDisk(SNDK)는 Nasdaq이 Atlassian을 대체해 나스닥100 지수에 편입될 것이라는 발표를 계기로 6% 이상 상승했다.
그 밖에 Palantir Technologies(PLTR)는 트럼프 대통령의 언급으로 4% 이상 상승했으며 ON Semiconductor(ON)는 Bank of America Global Research의 매수 상향(목표주가 $85)으로 2% 이상 상승했다. 반면 Conagra Brands(CAG)는 CEO 교체 소식으로 5% 이상 하락해 S&P 500 내 하락 선두에 섰다.
또한 Fastenal(FAST)은 1분기 영업이익이 4억4,760만 달러로 컨센서스 4억4,930만 달러를 밑돌아 나스닥100 내에서 4% 이상 하락했고, Goldman Sachs(GS)는 1분기 FICC(금융상품 매매·고객거래) 매출이 40억1천만 달러에 그쳐 다우 산업평균에서 3% 이상 하락했다.
실적 발표 일정 및 기타 공시
2026년 4월 13일 발표 예정 기업으로는 Atlantic International Corp(ATLN), Fastenal Co(FAST), FB Financial Corp(FBK), Goldman Sachs Group Inc/The(GS), Meridian Holdings Inc(MRDN), NextNRG Inc(NXXT) 등이 있다.
기사 말미에 표기된 것처럼 작성자 Rich Asplund은 기사에 언급된 종목들에 대해 직접 또는 간접적으로 포지션을 보유하지 않았다고 밝혔다. 또한 기사에 포함된 정보와 데이터는 정보 제공 목적임을 명시했다.
용어 설명
이 기사에는 투자자에게 익숙하지 않을 수 있는 몇 가지 용어가 포함되어 있어 간단히 설명한다. E-mini S&P 선물는 S&P 500 지수를 기초자산으로 하는 소형화된 선물계약으로 시장 참여자들의 포지션 헤지 및 단기 매매에 널리 사용된다. 브레이크이븐 인플레이션율은 명목 채권 수익률과 물가연동국채(TIPS) 수익률 간의 차이로, 시장이 예상하는 평균 인플레이션률을 나타낸다. FOMC는 연방공개시장위원회(Federal Open Market Committee)로 연준의 통화정책을 결정하며, ECB는 유럽중앙은행을 의미한다. T-notes(미국 국채)는 미국 재무부가 발행하는 중기 채권을 뜻한다.
향후 시장 영향 및 체계적 분석
첫째, 지정학적 리스크의 고조는 유가와 글로벌 물류 불안에 지속적으로 프리미엄을 부과할 가능성이 크다. 호르무즈 해협 봉쇄가 실효적으로 유지되거나 충돌이 현실화될 경우, 단기적으로 WTI 등 원유 가격은 추가 상승 압력을 받으며 연료비 상승을 통해 물가(특히 에너지·운송 관련 비용)를 자극할 수 있다. 이는 연준의 인플레이션 판단에 상방 위험으로 작용해 장기 금리 상승을 유발할 수 있다.
둘째, 금융 시장에서는 유가 급등이 기업 수익성에 미치는 영향이 섹터별로 확연히 달라질 전망이다. 항공·여행·레저 업종은 연료비 부담으로 실적 하방 압력이 크고, 반대로 에너지·국방·인프라 관련주는 수혜가 가능하다. 특히 소프트웨어 및 기업용 서비스 업종은 단기 시장 변동성에서 상대적으로 방어적인 성과를 보일 수 있으며, 오라클 사례처럼 산업 맞춤형 AI 솔루션 제시는 중장기적 매출성장 동력이 될 수 있다.
셋째, 단기적으로는 기존 주택판매의 부진으로 연준의 금리 기조가 긴축에서 완화 쪽으로 재정렬될 여지가 있으나, 유가 상승과 인플레이션 기대의 상향은 이를 상쇄할 수 있다. 결과적으로 시장은 데이터(예: 물가·고용·소비)와 지정학적 사건 사이에서 민감하게 반응하며, 변동성(VIX) 상승 가능성이 커진다.
투자자 관점에서는 포트폴리오의 방어적 비중 확대(현금·단기채 등)와 동시에 섹터별로는 에너지·방위·기술(특히 산업용 AI·클라우드) 내 선별적 노출을 고려하는 전략이 타당하다. 단기 트레이더는 유가와 관련지표, 호르무즈 해협의 군사·외교적 동향, 핵심 경제지표 발표(예: 고용·물가)를 주시해야 한다.
요약
미국 증시는 오라클 등 소프트웨어주 강세에 힘입어 장중 하락분을 일부 만회했으나, 트럼프 대통령의 호르무즈 해협 봉쇄 명령과 이에 대한 이란의 보복 위협으로 유가가 급등하면서 지정학적·인플레이션 리스크가 고조되었다. 2026년 3월 기존 주택판매는 전월 대비 -3.6% 하락한 연율 3.98백만 채로 9개월 최저를 기록해 경기 둔화 우려를 키웠다. 채권 시장에서는 10년물 수익률이 소폭 상승했으나, 인플레이션 기대치도 함께 오르며 금리·물가 불확실성이 커졌다. 섹터별로는 항공 및 크루즈 업종이 유가 상승으로 타격을 받았고, 오라클을 필두로 한 소프트웨어주는 회복세를 보였다. 투자자들은 지정학적 리스크와 향후 경제지표에 따른 금리·물가 흐름을 주시하며 섹터별 차별화된 대응 전략을 고려해야 한다.
