페덱스(FedEx)(NYSE:FDX)는 2025년 6월 24일 화요일, 2025 회계연도 4분기 실적을 발표할 예정이다.
지난 5년간 페덱스의 주가는 실적 발표에 혼재된 반응을 보여주었다. 실적 발표 후 하루 동안 주가는 긍정적인 수익률을 기록한 경우가 50%였으며 중앙값 수익률은 6.6%였다. 나머지 50%에서는 부정적인 하루 수익률을 보이며 중앙값 손실은 4.8%였다.
2025년 6월 23일, 나스닥닷컴의 보도에 따르면, 이벤트에 민감한 트레이더들에게는 이러한 역사적 패턴을 이해하는 것이 유리할 수 있다. 이 정보를 활용하는 방법은 두 가지가 있다:
실적 발표 전 포지셔닝: 역사적 가능성을 분석하고 실적 발표 전에 포지션을 취한다.
실적 발표 후 포지셔닝: 실적 발표 후의 단기 및 중기 수익률 간의 상관관계를 살펴보고 그에 따라 포지션을 조정한다.
애널리스트들은 2025년 4분기 페덱스가 주당 5.86달러의 이익을 기록하고 매출은 218억 달러에 이를 것으로 예상하고 있다. 이는 작년 같은 분기의 주당 5.41달러 이익과 매출 221억 달러와 비교된다. 2025년 6월 현재 페덱스의 시장가치(시가총액)는 540억 달러에 이르며, 지난 12개월 동안 페덱스는 880억 달러의 수익과 60억 달러의 운영이익 그리고 39억 달러의 순이익을 창출하여 운영상 수익성을 지니고 있다.
한편, 개별 주식보다 변동성이 낮고 상승 가능성을 찾는 투자자에게는 ‘Trefis 고품질 포트폴리오’를 대안으로 제시한다. 이 포트폴리오는 지난 S&P 500을 뛰어넘어 91% 이상의 수익률을 기록하였다.
페덱스의 실적 발표 후 긍정적인 수익률 기록 확률
실적 발표 후 하루 동안의 수익률은 다음과 같다:
– 지난 5년 동안 20개의 실적 데이터가 기록되었으며, 그중 10건은 긍정적이고 10건은 부정적인 하루 수익률을 보였다. 요약하면, 긍정적인 하루 수익률은 약 50%의 비율로 관찰되었다.
– 이 비율은 지난 3년 동안의 데이터를 사용하는 경우에도 마찬가지로 50%로 유지된다.
– 긍정적인 수익률의 중앙값은 6.6%%이고, 부정적인 수익률의 중앙값은 -4.8%%이다.
실적 발표 후 5일(5D) 및 21일(21D) 동안의 수익률에 대한 추가 데이터와 통계는 아래 표에 요약되어 있다.
하루, 5일 및 21일의 수익률 간의 상관관계
상관관계가 높을 경우 상대적으로 리스크가 낮은 전략은 실적 발표 후의 단기 및 중기 수익률 간의 상관관계를 이해하는 것이다. 예를 들어, 1일과 5일의 상관관계가 가장 높다면, 트레이더는 실적 발표 후 1일의 수익률이 긍정적인 경우 다음 5일 동안 ‘롱’ 포지션을 취할 수 있다. 여기에는 지난 5년 및 최근 3년 기록을 바탕으로 한 상관관계 데이터가 포함된다. 1D_5D는 1일 실적 발표 후 수익률과 이어지는 5일 수익률 사이의 상관관계를 나타낸다.
