S&P 500 지수 ($SPX)은 수요일 +0.01% 상승, 다우존스 산업 평균지수 ($DOWI)은 -0.22% 하락, 나스닥 100 지수 ($IUXX)은 +0.27% 상승으로 마감하였다. 6월 미니 S&P 선물(ESM25)는 -0.02% 하락하고, 6월 미니 나스닥 선물(NQM25)는 +0.27% 상승하였다.
2025년 6월 5일, 나스닥닷컴의 보도에 따르면, 주식 시장은 수요일 혼조세를 보였으며, S&P 500과 나스닥 100 지수 모두 각각 3개월 반, 3개월 반 만에 최고치를 기록하였다. 채권 금리 하락은 주식을 지탱하였으며, 10년 만기 국채 금리는 -9bp 하락해 3-1/2주 만에 최저치인 4.36%를 기록하였다. 또한, 반도체 주식의 강세는 전체 시장을 견인하였다.
수요일의 주식 상승은 미국 경제의 약세 신호로 인해 제한되었다. 2년 만에 가장 적은 증가폭을 기록한 5월 ADP 고용변화 통계와 11개월 만에 처음으로 수축한 5월 ISM 서비스 지수가 이를 뒷받침하였다. 연준의 베이지북은 경기 둔화와 물가 상승을 언급하며 스태그플레이션 징후를 암시해 주식에는 부정적인 영향을 주었다.
미-중 무역 긴장은 수요일에도 주가에 부정적인 영향을 미쳤다. 트럼프 대통령은 시진핑 중국 국가주석과의 합의가 매우 어렵고 까다로운 상황이라고 언급했다. 이로 인해 미중 무역 협상에 대한 낙관론이 누그러졌다. 한편, 주간 MBA 모기지 신청은 지난주에 비해 -3.9% 하락, 매수 모기지 하위 지수는 -4.4%, 재융자 모기지 하위 지수는 -3.5% 하락했다. 30년 만기 고정 금리는 6.92%%로 이전 주의 6.98%%에서 -6bp 하락하였다.
이 주말에는 신규 실업수당 청구가 -5,000명 감소한 235,000명으로 예상되고, 5월 비농업부문 고용은 +125,000명이 증가할 것으로 예상된다. 실업률은 현재 4.2%%로 변동이 없을 것으로 예상되며, 평균 시간당 임금은 전월대비 +0.3%, 전년대비 +3.7% 상승할 것으로 예상된다.
해외 주식 시장도 수요일 강세를 보였다. 유로 스톡스 50 지수는 +0.55% 상승, 중국의 상하이 종합 지수는 1주 반 만에 최고치를 기록하며 +0.42% 상승하였고, 일본의 니케이 225 지수는 +0.80% 상승으로 마감하였다.
이자율 및 채권 시장
9월 10년 만기 국채(ZNU25)는 수요일 +21틱 상승하였다. 10년 만기 국채 금리는 -9.1 bp 하락해 4.363%에 도달하였다. T-Notes는 5월 ADP 고용변화가 2년 만에 가장 적은 증가폭을 기록한 후 미국 노동시장의 약세 신호에 대한 긍정적인 반응을 보였다. 또한, 5월 ISM 서비스 지수가 11개월 만에 처음으로 예상치 못하게 수축하면서 추가 상승을 얻었다.
유럽 연합의 채권 수익률은 수요일 혼조세를 보였다. 독일의 10년 만기 채권 수익률은 0.2bp 상승해 2.528%에 올랐으며, 영국의 10년 만기 채권 수익률은 -3.1 bp 하락하여 4.606%에 도달하였다.
미국 주식 동향
반도체 기업은 수요일 상승을 기록했다. ON Semiconductor Corp은 S&P 500 지수에서 +5% 이상 상승했으며, Marvell Technology는 나스닥 100에서 +6% 이상 상승하여 주도 주로 등극했다.
주택건설업체 또한 수요일 10년 만기 국채 수익률 하락의 지지를 받아 상승하였으며, 이는 주택 수요에 긍정적 요인이 되었다.
가이든스웨어 소프트웨어(GWRE) 주가는 연간 매출 가이던스를 상향 조정한 후 큰 폭으로 상승했다.
에너지 생산업체 및 에너지 서비스 제공업체는 사우디아라비아가 향후 몇 달 동안 OPEC+의 석유 생산 증가를 가속화하고자 한다는 보도가 나오면서 하락했다. 예로서, 발레로 에너지(VLO)는 -3% 이상 하락했다.
