팔란티어 테크놀로지스(NASDAQ:PLTR)의 주가는 지난 금요일 뉴욕타임즈 보도 후 약 7% 급등했다. 보도에 따르면 미국 정부는 팔란티어의 주력 도구인 파운드리 툴을 연방 기관에 확대 적용하고 있다. 새로운 트럼프 행정부가 들어선 이후, 기존 계약뿐 아니라 국토안보부 및 국방부와의 신규 계약으로 팔란티어는 1억 1300만 달러 이상의 연방 정부 지출을 보고 있다. 팔란티어는 사회보장국 및 국세청과도 기술 도입 논의를 진행 중이며, 5월 말 국방부로부터 7억 9500만 달러 규모의 계약을 체결했다.
2025년 6월 4일, 나스닥닷컴의 보도에 따르면, 공공 부문에서 footprints을 확장하는 것은 긍정적이지만, 현재 주가는 약 130달러에 거래되어 매수하기 까다로운 상황이다. 주가가 고평가되어 있어, 악재에 민감한 하락 위험이 있다는 점에서 그렇다. 최근 몇 년간의 운영 성과 및 현재와 과거의 재무 상태를 비교한 결과에 따르면, 팔란티어는 강력한 운영 성과와 재무 상태를 보이고 있다. 그러나 개별 주식보다 변동성이 낮은 투자 대안을 찾고 있다면, Trefis 고품질 포트폴리오가 선택지가 될 수 있다. 이 포트폴리오는 S&P 500을 능가하며 91% 이상의 수익률을 기록한 바 있다.
팔란티어 테크놀로지스의 평가가 S&P 500과 비교하여 어떻게 보이는가?
판매 또는 수익 당 지불 금액을 기준으로 하면, PLTR 주식은 시장 전체에 비해 매우 비싼 편이다.
- 팔란티어 테크놀로지스의 주가 매출 비율은 91.1로, S&P 500의 3.0과 크게 차이나며,
- 자유 현금 흐름 대비 주가 비율은 212.7로, S&P 500의 20.5에 비해 높은 편이다.
- 주가 수익 비율은 497.4로, 벤치마크의 26.4에 비해 매우 높다.
최근 팔란티어 테크놀로지스의 매출은 어떻게 증가했는가?
팔란티어 테크놀로지스의 매출은 최근 몇 년간 상당히 증가했다.
- 지난 3년간 평균 23.9%의 성장률을 기록했으며, 이는 S&P 500의 5.5% 증가와 비교된다.
- 지난 12개월간 매출은 22억 달러에서 29억 달러로 33.5% 증가했으며, S&P 500의 5.5% 증가와 대조된다.
- 최근 분기 매출은 전년 동기의 6억 800만 달러에서 8억 2,800만 달러로 39.3% 증가했으며, S&P 500의 4.8% 개선과 비교된다.
팔란티어 테크놀로지스의 수익성은 어떠한가?
팔란티어 테크놀로지스의 이익률은 대부분의 기업보다 높다.
- 지난 4분기 동안의 운영 수익은 4억 600만 달러로, 운영 마진률은 13.0%로 S&P 500의 13.2%와 유사하다.
- 같은 기간 동안의 운영 현금 흐름은 13억 달러였으며, 이는 S&P 500의 14.9%보다 훨씬 높은 42.8%의 운영 현금 흐름 마진을 나타낸다.
팔란티어 테크놀로지스는 재정적으로 안정적인가?
팔란티어 테크놀로지스의 대차 대조표는 매우 강력하다.
- 최근 분기 말 부채는 2억 4,500만 달라이며, 시장 가치는 3,100억 달러(2025년 5월 30일 기준)이다. 이는 S&P 500의 19.9%에 비해 매우 낮은 0.1%의 부채 대 자본 비율을 의미한다. [참고: 낮은 부채 대 자본 비율은 이상적이다]
PLTR 주식은 경기 침체 동안 얼마나 탄력적인가?
PLTR 주식은 최근 침체에서도 S&P 500 지수보다 훨씬 더 안 좋은 성과를 보였다. 2022년 인플레이션 충격에서는 PLTR 주식이 최고점에서 84.6% 하락했다. COVID 팬데믹 동안에는 53.9%의 하락을 기록했으며, 그 후 2024년 10월 3일에 이전 위기 최고점까지 반등한 바 있다.
그럼에도 불구하고, 팔란티어는 최근의 강력한 성장과 견고한 현금 흐름은 인상적이지만, 매우 높은 평가 및 하락 민감성은 주식에 대한 투자를 망설이게 만든다. Trefis 고품질 포트폴리오는 S&P 500을 뛰어넘는 성과를 보여 투자 대안이 될 수 있다.
