2025년 5월 30일, 나스닥닷컴의 보도에 따르면, MERCK & CO INC (MRK)에 대한 발리디아의 구루 펀더멘털 보고서가 공개되었다. 발리디아가 따라가는 22개의 구루 전략 중, MRK는 조엘 그린블랫의 전략을 기반으로 한 ‘순이익 수익률 투자자’ 모델에서 가장 높은 점수를 받았다. 이 가치 모델은 자본 수익률과 순이익 수익률이 높은 기업을 찾는 것에 중점을 두고 있다.
MERCK & CO INC (MRK)는 바이오테크 및 제약 산업에서 대형 가치주로 분류된다. 이 전략에 따른 점수는 기업의 기본 여건과 주식의 가치 평가를 기반으로 하며, 100%라는 높은 점수를 받았다. 보통 80% 이상의 점수는 해당 주식에 대한 관심을 의미하며, 90% 이상의 점수는 강한 관심을 나타낸다.
아래 표는 이 전략의 테스트 조건을 주식이 충족하는지를 요약한다. 표에 있는 모든 기준이 동등한 비중을 가지지는 않지만, 전략 기준 내에서 보안의 강점과 약점을 간략하게 보여준다.
관련 지표 요약
순이익 수익률: 중립
유형 자본 수익률: 중립
최종 순위: 합격
조엘 그린블랫에 대한 추가 정보로, 그는 2005년 출간한 베스트셀러 ‘The Little Book That Beats The Market’에서 두 가지, 그리고 단 두 가지의 펀더멘털 변수만으로 시장을 이겨내는 단순한 방법을 제시했다. 그는 이를 ‘매직 포뮬러’라고 부르며, 이 방법은 1988년부터 2004년까지 연 30.8%의 백테스트 수익률을 기록했으며, 이는 S&P 500의 12.4% 수익률을 두 배 이상 능가했다.
발리디아는 장기적으로 시장을 능가한 투자 레전드들의 공개 전략을 따르는 투자 연구 서비스다. 발리디아는 워렌 버핏, 벤저민 그레이엄, 피터 린치, 마틴 즈바이크를 포함한 구루 기반의 모델 포트폴리오를 제공한다.
