미·이란 휴전 불확실성으로 인해 주요 미국 주가지수가 오늘 일부 하락 압력을 받고 있다. S&P 500 지수는 전일 대비 -0.04% 하락했고, 다우존스 산업평균지수는 -0.23%, 나스닥100 지수는 -0.18% 하락했다. 6월 E-미니 S&P 선물(ESM26)은 -0.08%, 6월 E-미니 나스닥 선물(NQM26)은 -0.20% 하락 마감했다.
2026년 4월 9일, 바차트(Barchart)의 보도에 따르면, 이번 약세는 수요일의 급등분을 일부 반납하는 양상에서 발생했으며, 이는 미·이란 휴전의 지속성에 대한 낙관이 약화된 데 따른 것이다. 호르무즈 해협이 사실상 통행이 차단된 상태가 이어지면서 유가(WTI)는 오늘 +5% 이상 급등했다. 또한 이스라엘의 레바논 공격이 휴전 분위기를 위협하고 있으며, 미국과 이란은 각각 상대방이 휴전을 위반했다고 비난하면서 휴전 적용 범위, 특히 휴전이 레바논 지역까지 확장되는지 여부에서 핵심적인 이견을 보이고 있다.
도널드 트럼프 전 미국 대통령(이하 트럼프)은 이란과의 토론을 앞두고 페르시아만(페르시안걸프)에 미군을 계속 주둔시키겠다고 약속했고, 이란은 해협에 지뢰 등 위험물이 있을 수 있다고 경고했다.
금융시장 참여자들은 지정학적 리스크와 함께 오늘 공개된 미국 경제 지표가 예상보다 약화된 점에 주목했다. 미국의 주간 신규 실업수당 청구건수는 +16,000명 증가해 8주 만에 최고치인 219,000명으로 집계돼 시장 예상치(210,000명)를 상회했다. 2월 개인소비지출(PCE)과 개인소득 지표에서도 예상보다 약한 결과가 나타났다. 2월 개인지출은 월간 +0.5%로 예상치(+0.6%)를 밑돌았고, 2월 개인소득은 월간 -0.1%로 예상(+0.3%)과 달리 9개월 만에 첫 하락을 기록했다. 2월 근원 PCE 물가지수는 월간 +0.4%, 연율 +3.0%로 시장 전망치와 일치했다.
미국 2025년 4분기 국내총생산(GDP)은 연율 기준 +0.5%로 하향 수정되었으며, 이는 이전에 보고된 개인소비가 +2.0%에서 +1.9%로 하향 조정된 영향을 반영한다. 해당 Q4 GDP 수정치는 시장 기대치인 변동 없음(또는 연율 +0.7%로 표기된 전망과의 괴리)을 보였다.
원유 시장은 지정학적 긴장에 따라 극도의 변동성을 보이고 있다. WTI 원유 선물(CLK26)은 오늘 +5% 이상 상승했으며, 바차트 보도에 따르면 호르무즈 해협을 통과하려는 선박이 800척 이상 페르시아만에 고립되어 있고, 해협 양측에서 1,000척 이상이 통항을 대기하고 있다. 전쟁 이전 일일 평균 통항 선박 수는 약 135척이었다. 이란 외교부 부차관은 해협을 항해하려는 유조선과 선박들이 이란 당국과 소통해야 안전한 통항이 보장된다고 밝혔다.
금리 및 채권시장에서는 6월 만기 10년 미 재무부 노트(ZNM6)가 오늘 가격으로는 -1틱을 보였고, 10년 만기 국채 수익률은 4.295%(+0.4bp)로 소폭 상승했다. WTI 급등은 인플레이션 기대를 자극해 연준(Fed)의 정책 기조에 대해 매파적(긴축) 신호로 작용하면서 국채 금리에 상방 압력을 가했다. 또한 재무부가 오늘 300년물 30년물(정확한 기한: 30년) 채권을 대상으로 $220억 규모의 경매를 실시할 예정이라는 점에서 공급 측면의 부담도 작용하고 있다. 반면 약한 경제지표는 단기적으로 채권 가격을 지지하는 요인으로 작용했다.
유럽 및 아시아 채권·주식시장도 하락세를 보였다. 독일 10년물 국채 금리는 +5.8bp 올라 3.002%를 기록했고, 영국 10년물 길트 금리는 +8.2bp 상승해 4.793%를 나타냈다. 유럽 스톡스50은 -0.68%, 중국 상하이종합지수는 -0.72%, 일본 닛케이225는 -0.73%로 장을 마감했다.
독일 경제지표에서는 2월 산업생산이 -0.3% m/m로 예상(+0.7%)을 밑돌았지만, 무역 지표는 양호했다. 2월 수출은 +3.6% m/m로 예상(+1.3%)을 상회해 최근 3년9개월 중 최대 증가를 기록했고, 수입은 +4.7% m/m로 예상(+3.5%)을 상회하며 2년9개월 중 최대 증가를 보였다. 한편 금융시장에서 스왑은 4월 30일 ECB 회의에서 25bp 인상 확률을 약 38%로 반영하고 있다.
업종 및 개별 종목 동향
소프트웨어·인공지능 관련 종목은 신제품 및 경쟁 이슈가 겹치며 매도세가 강화되었다. 앤트로픽(Anthropic)의 Claude Managed Agents 출시와 메타(Meta Platforms)의 새로운 AI 모델 공개로 인해 소프트웨어주들이 압박을 받았다. Atlassian(TEAM)과 Palantir(PLTR)은 각각 -4% 이상 하락했고, Salesforce(CRM)는 -3% 이상 하락해 다우지수 약세를 주도했다. 어도비(ADBE), 오토데스크(ADSK), 서비스나우(NOW), 워크데이(WDAY), 인튜이트(INTU) 등도 -3% 이상 하락했다.
사이버보안주는 BTIG의 Zscaler(ZS)에 대한 등급 하향(매수→중립)으로 인해 Zscaler가 -7% 이상 급락해 나스닥100의 약세를 이끌었다. Okta(OKTA)는 -3% 이상, CrowdStrike(CRWD)와 Cloudflare(NET)는 -2% 이상, Palo Alto Networks(PANW)와 Fortinet(FTNT)은 -1% 이상 하락했다.
반도체주는 Barclays의 Marvell Technology(MRVL)에 대한 등급 상향(중립→오버웨이트, 목표주가 $150) 소식으로 Marvell이 +4% 이상 상승했고, 인텔(INTC), 램리서치(LRCX), 텍사스인스트루먼트(TXN) 등은 +2% 이상 상승했다. AMD, 어플라이드머티리얼즈(AMAT), KLA, 마이크론(MU) 등은 +1% 이상 상승 마감했다.
특이 개별 이슈로는 Simply Good Foods(SMPL)가 2분기 순매출을 $326.0백만으로 발표해 컨센서스($344.4백만)를 크게 하회했고, 연간 순매출 전망을 -7%~ -10% 하향해 주가가 -24% 이상 급락했다. Circle Internet Group(CRCL)은 Compass Point의 등급 하향(중립→매도, 목표가 $77) 소식에 -1% 이상 하락했다. Whitestone REIT(WSR)는 Ares Real Estate 펀드와의 확정적 합병 계약으로 $17억에 인수될 예정이며 주당 약 $19 수준으로 평가되어 +11% 이상 상승했다. Constellation Brands(STZ)는 4분기 동종매출($1.92B)이 컨센서스($1.88B)를 상회해 +4% 이상 상승했다. CoreWeave(CRWV)는 메타에 2032년까지 AI 클라우드 용량을 공급하는 $210억 규모 계약을 체결했다고 발표해 +3% 이상 올랐다.
실적 스케줄(2026-04-09) : Byrna Technologies Inc (BYRN), Lifezone Metals Ltd (LZM), MainStreet Bancshares Inc (MNSB), Neogen Corp (NEOG), PTC Inc (PTC), RCI Hospitality Holdings Inc (RICK), Simply Good Foods Co/The (SMPL), Simulations Plus Inc (SLP), WD-40 Co (WDFC) 등.
전문적 분석 및 시사점
첫째, 원유 공급 차질 우려가 지속되는 가운데 WTI가 급등하면 단기적으로 소비자물가 상승 압력이 강화될 수 있다. 이는 연준의 정책 의사결정에 있어 매파적 요인으로 작용해 채권금리를 끌어올릴 가능성이 높다. 둘째, 채권 금리 상승은 기술주와 성장주에 대한 할인율을 높여 밸류에이션 압박을 유발할 수 있다. 실제로 오늘 기술·소프트웨어 관련주들이 약세를 보인 점은 이러한 메커니즘을 반영한다. 셋째, 지정학적 리스크(호르무즈 해협 통행 차단, 레바논 지역 충돌 여파)는 에너지·운송·보험 섹터의 변동성을 증대시키며, 실물 경제 측면에서 공급망 차질과 운송비 상승으로 이어질 수 있다.
시장 참가자들은 단기적으로 안전자산 선호(국채·달러 등)와 함께 섹터별 차별화가 심화될 가능성을 염두에 둬야 한다. 또한, 재무부의 대규모 장기채 공급(30년물 경매)은 수급 측면에서 장기금리의 추가 상승 요인으로 작용할 수 있어 투자자들은 만기별 포트폴리오 조정과 헤지 전략을 검토할 필요가 있다. 마지막으로, 향후 유가가 현 수준에서 지속될 경우 실물 경기 둔화와 더불어 기업 이익 전망 하향으로 이어질 가능성이 있어 주식시장 전반에 장기적 부담으로 작용할 위험이 있다.
투자 유의사항 : 본 보도는 공개된 데이터와 시장 흐름을 종합한 것으로, 투자 판단은 각자의 책임하에 이루어져야 한다. 2026년 4월 9일 기준 시장 데이터와 회사 공시를 근거로 작성했다.
