미국 증시가 하락세를 보이고 있다. S&P 500 지수(SPY 기준)는 -1.13% 하락, 다우존스산업평균지수(DIA 기준)는 -1.15% 하락, 나스닥100 지수(QQQ 기준)는 -1.53% 하락했다. 6월 E-미니 S&P 선물(ESM26)은 -1.07% 하락, 6월 E-미니 나스닥 선물(NQM26)은 -1.47% 하락세를 보이고 있다.
주요 배경은 원유 가격의 급등과 지정학적 리스크의 확대다. 서부 텍사스산 원유(WTI) 가격은 3.5주 만에 최고치로 치솟았고, 일중 기준으로는 +10%를 넘고 일부 지표에서는 +13% 이상의 급등세를 나타냈다. 이는 트럼프 대통령이 이란과의 전쟁이 단기간 내 종결되지 않을 것임을 시사하며 호르무즈 해협의 재개에 대한 구체적 계획을 제시하지 않았기 때문이다.
2026년 4월 2일, 나스닥닷컴의 보도에 따르면, 트럼프 대통령은 수요일(현지시각) 국민 담화에서 향후 2~3주 동안 이란에 대해 보다 강경한 조치를 취하겠다고 약속했으며, 호르무즈 해협을 재개하기 위한 명확한 시간표나 작전 계획을 제시하지 않았다.
발언 요지: 트럼프 대통령은 단기간 해결 가능성을 낮추고 더 강도 높은 군사·외교적 대응을 예고했다.
경제 지표는 대체로 양호했으나 시장 반응은 지정학적 위험에 민감하게 반응했다. 주간 신규 실업수당 청구 건수는 기대와 달리 감소해 -9,000건 줄어든 202,000건(2.5개월 최저)을 기록했다(예상 212,000건). 또한 2월 무역적자는 -573억 달러로 시장 예상치인 -606억 달러보다 개선됐다.
금리·채권시장
금융시장에서는 채권 수익률이 상승했다. 6월 만기 10년물 미국 국채 선물(ZNM6)은 가격으로는 -10틱 하락했으나, 10년물 국채 수익률은 +2bp 상승한 약 4.339%를 기록했다. 원유 급등은 기대 인플레이션을 끌어올려 10년물 인플레이션 기대(브레이크이븐)율을 1주일 만에 2.361%로 끌어올렸다. 이는 물가 상승 압력 확대에 대한 우려로 이어지며, 장기채 금리의 추가 상승 가능성을 시사한다.
유럽 채권도 동반 상승했다. 독일 10년물 분트(yield)는 +5.9bp 상승한 3.045%, 영국 10년물 길트는 +10.1bp 오른 4.931%를 기록했다. 금리 스왑시장은 4월 30일 유럽중앙은행(ECB)의 기준금리 25bp 인상 확률을 약 58%로 반영하고 있다.
국제 증시 및 FOMC 확률
해외 증시도 대부분 하락했다. 유로스톡스50은 -2.25% 하락, 중국 상하이종합지수는 -0.74% 하락, 일본 닛케이225는 2주 만의 고점에서 급락해 -2.38%로 마감했다. 시장은 4월 28~29일 열리는 연방공개시장위원회(FOMC)에서 25bp 추가 금리 인상 가능성을 약 3%로 판단하고 있다.
업종·종목별 동향
오늘 미국 증시에서 ‘매그니피선트 세븐’(대형 기술주 7종목)은 대체로 하락세를 보였다. 테슬라(TSLA)는 -4% 이상 하락, 메타 플랫폼스(META)는 -2% 이상 하락했고, 엔비디아(NVDA), 알파벳(GOOGL), 아마존(AMZN), 마이크로소프트(MSFT), 애플(AAPL)은 모두 -1% 이상 하락했다.
반도체 및 AI 인프라 관련 종목이 크게 약세를 보였다. 마이크론 테크놀로지(MU)는 -6% 이상으로 S&P500과 나스닥100의 낙폭을 주도했다. 또한 웨스턴디지털(WDC), 샌디스크(SNDK), 램리서치(LRCX)는 -5% 이상, AMD, ARM, 씨게이트(STX), ASML, 마벨(MRVL)은 -4% 이상 하락했다. 어플라이드 머티리얼즈(AMAT), KLA(KLAC), 브로드컴(AVGO), 마이크로칩(MCHP)은 -3% 이상 하락했다.
광산·귀금속주는 약세였다. 금값은 -4% 이상, 은값은 -7% 이상 급락했고, 코어( CDE)와 헥라( HL)는 -4% 이상, 앵글로골드 애산티(AU), 바라크(B), 서던커퍼(SCCO)는 -3% 이상 하락했다. 프리포트 맥모란(FCX)은 -2% 이상, 뉴몬트(NEM)는 -1% 이상 하락했다.
항공주는 유가 급등으로 연료비 부담이 커지면서 급락했다. 유나이티드 에어라인(UAL)과 아메리칸 항공(AAL)이 -6% 이상 하락했고, 알래스카 항공(ALK)과 사우스웨스트(LUV)은 -5% 이상 하락, 델타(DAL)는 -4% 이상 하락했다.
자산운용업종도 부진했다. 블루아울(OWL)은 환매 제한 발표 여파로 -8% 급락했고, 아폴로(APO)는 -4% 이상, 아레스(ARES), 블랙스톤(BX)은 -3% 이상, 블랙록(BLK)과 프랭클린 리소시즈(BEN)는 -1% 이상 하락했다.
반면 에너지 업종은 유가 급등의 수혜를 받았다. 다이아몬드백 에너지(FANG)는 +4% 이상 상승해 나스닥100의 상승종목을 주도했고, APA와 옥시덴탈(OXY)은 +4% 이상, 코노코필립스(COP)는 +3% 이상, 셰브론(CVX)은 +2% 이상 상승했다. 필립스66(PSX), 할리버튼(HAL), 데번 에너지(DVN), 발레로(VLO) 등도 +2% 이상 상승했다.
제약·바이오 섹터에서는 알토 뉴로사이언스(ANRO)가 ALTO-101의 조현병 관련 인지장애 치료 2상에서 위약 대비 통계적 유의성 미달 소식으로 -8% 이상 급락했다. 이뮤노반트(IMVT)도 안검질환 치료제의 후기 임상 2건이 주요 평가변수를 충족하지 못하며 -4% 이상 하락했다. 아카마이(AKAM)는 베어드의 투자의견 하향(아웃퍼폼→뉴트럴)과 목표주가 110달러 제시에 따라 -1% 이상 하락했다.
기타 이슈 관련으로는 글로벌스타(GSAT)가 파이낸셜타임스 보도에 따라 아마존의 인수 협상설에 힘입어 +9% 이상 급등했고, SM 에너지(SM)는 BMO가 목표주가를 26달러에서 33달러로 상향조정하면서 +7% 이상, 매터도어 리소시스(MTDR)는 키뱅크가 목표주가를 61달러에서 73달러로 상향한 영향으로 +5% 이상 상승했다. 윙스탑(WING)은 레이먼드 제임스의 강력 매수(Strong Buy) 상향과 목표주가 240달러 제시에 힘입어 +2% 이상 올랐다.
용어 설명
E-미니 선물(E-mini futures): 주가지수 선물의 소형화 버전으로 개인 투자자와 기관이 주가지수 방향에 대해 짧게 또는 길게 포지션을 취할 수 있게 해주는 파생상품이다.
10년물 T-note(미국 국채): 만기 10년의 미국 재무부 채권으로, 장단기 금리 및 금융시장 기대인플레이션을 반영하는 핵심 벤치마크다.
브레이크이븐 인플레이션율은 명목 국채와 물가연동국채 간 수익률 차이로 산출되며, 시장이 전망하는 평균 물가상승률을 의미한다.
스왑 시장의 금리 인상 확률은 파생상품 가격을 통해 특정 시점의 기준금리 변경 가능성을 수치화한 것이다.
향후 영향 및 시장 전망
단기적으로는 호르무즈 해협 상황과 이란과의 군사적 충돌 확대 여부가 시장 방향을 좌우할 전망이다. 원유 공급 차질 우려가 지속되면 유가는 추가로 상승할 여지가 크고, 이는 에너지업종에는 호재지만 항공·운송·소비재 기업의 수익성 악화와 전체 물가 상승 압력으로 이어질 가능성이 높다. 인플레이션 상승은 실질금리 하락으로 보일 수 있으나 중앙은행의 정책 기조를 긴축으로 전환하게 만들면 명목 금리가 상승해 주식시장에는 부담이다.
정책 측면에서 보면 연방준비제도(Fed)는 물가와 고용 지표, 지정학 리스크에 따른 에너지 가격 변동을 모두 고려해야 하는 난제가 커졌다. 현재 시장은 4월 FOMC에서 추가 금리 인상을 할 가능성을 낮게 보지만, 유가가 지속적으로 높은 수준을 유지하면 연준이 다시 긴축 신호를 보내는 시나리오가 현실화될 수 있다. 유럽 측면에서도 ECB의 금리 인상 가능성이 상당히 반영되어 있어 글로벌 자본 흐름의 변동성이 커질 위험이 있다.
투자자 관점에서는 단기적 방어 포트폴리오 재편과 유동성 확보, 에너지·원자재 관련 헤지 전략의 검토, 항공 등 에너지 민감 업종의 이익률 압박 대비가 필요하다. 채권시장에서는 인플레이션 기대와 실질 기준금리 변화에 따른 장단기 금리 곡선의 추가적 변동성을 대비해야 한다.
기업 실적 및 예정 공시
오늘(2026-04-02) 실적 발표 예정 기업으로는 아큐이티(Acuity Inc, AYI), 에어스컬프트 테크놀로지(AirSculpt Technologies Inc, AIRS), 앤지오다이내믹스(AngioDynamics Inc, ANGO), FS 뱅코프(FSBW), 린드지(Lindsay Corp, LNN) 등이 있다.
공시 및 면책
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