미국에서 체중 감량제로 급부상한 GLP-1 계열 약물(예: 오젬픽(Ozempic), 제프바운드(Zepbound), 웨고비(Wegovy))이 소비자의 식사·간식 습관을 바꾸며 외식·식품 업계의 판도를 흔들고 있다.
2026년 3월 21일, CNBC의 보도에 따르면, 비영리 건강정책 추적기관 KFF(케이프티에프)의 여론조사(조사 기간 2025년 10월 27일~11월 2일) 결과, 미국 성인 약 8명 중 1명(약 12.5%)이 현재 GLP-1 작용제 계열 약물을 복용하고 있는 것으로 나타났다. 이 조사에서는 과거에 해당 약물을 복용한 적이 있는 응답자가 18%에 달한다고도 보고됐다.
GLP-1(Glucagon-like peptide-1) 작용제란? 이 계열 약물은 소화를 늦추고 식욕을 억제하며 포만감을 높이는 작용을 한다. 결과적으로 복용자는 섭취 칼로리가 감소하고 외식 및 간식 소비가 줄어드는 경향이 관찰된다. 부작용으로는 구역감(메스꺼움)과 두통 등이 보고된다. 제약사들이 주사제 외에 경구(알약) 형태의 제품을 출시하는 중이며, 노보 노디스크가 2026년 1월 웨고비 알약을 출시했고, 일라이 릴리는 같은 해 경구형 제품을 내놓을 계획이다. 업계 분석은 알약 출시가 사용률을 크게 높일 것이라고 전망한다.
산업에 미치는 영향과 추정치
컨설팅사 및 투자은행의 추정은 파급력이 크다. KPMG는 GLP-1 복용자가 평균 섭취 칼로리를 21% 줄이고 식료품비 지출을 약 1/3 가량 감소시킨다고 분석했다. J.P. Morgan은 GLP-1 사용 확대가 2030년까지 식음료 산업의 연간 매출을 300억~550억 달러(USD) 수준으로 잠식할 수 있다고 추정했다. 또한 J.P. Morgan의 다른 추정치는 2026년 약 1,000만 명 수준인 GLP-1 치료 인구가 2030년에는 3,000만 명 이상으로 증가할 수 있다고 밝혔다.
소비 패턴의 변화
여러 시장조사 결과는 영역별 영향의 차이를 보여준다. UBS Evidence Lab은 GLP-1 사용자 중 약 절반이 약물 복용 중 칼로리 섭취를 줄였다고 응답했다고 보고했다. EY-Parthenon의 설문조사에서는 칼로리를 덜 섭취한다고 응답한 사용자 중 약 70%가 간식을 덜 먹는다고 답했다. 또한 같은 조사에서 응답자의 약 60%가 외식 빈도가 감소했다고 응답했다.
구체적으로 시간대별로는 아침식사(특히 고소득층 사용자)와 저녁 시간대에 더 큰 영향이 관찰된다. RRD의 외식 클라이언트 전략 책임자 다나 배게트는 점심은 아직 큰 영향을 받지 않았으나 아침식사에서는 설탕성 커피 음료나 도넛 소비가 줄어들고 있다고 설명했다. 배게트는 규칙적으로 약물을 복용하는 소비자들 사이에서 저녁 외식 방문은 약 6% 감소했고, 이는 전체 저녁 시간대 외식 매출이 약 0.4% 감소한 효과와 맞물린다고 말했다.
증권사 번스타인은 카테고리와 외식 상황에 따라 GLP-1 사용자들의 외식 방문 빈도가 최대 45%까지 떨어질 수 있다고 분석했다. 뱅크오브아메리카의 자료는 한정된 서비스(limited-service, 일반적으로 패스트푸드·간이식당) 내에서 간식성 구매가 전체 지출의 약 12%를 차지한다고 밝혔다.
기업의 대응과 제품 전략
하지만 업계는 위협만 보지는 않는다. 제품 포트폴리오 혁신을 통해 GLP-1 사용자와 건강을 중시하는 소비자를 동시에 공략하려는 시도가 활발하다. 글로벌 식음료 기업들은 단백질과 식이섬유를 강조하거나, 소형화·부분 축소를 통해 대응하고 있다.
예를 들어 펩시코는 단백질을 강화한 도리토스 출시, 게토레이(Gatorade) 리런칭, 선칩스(SunChips)와 스마트푸드(Smartfood) 팝콘의 식이섬유 강화 버전을 내놓았다. 도미노피자의 러셀 와이너 CEO는 저녁은 공유하는 경우가 많아 아직 큰 영향이 없다고 했지만 메뉴 혁신을 계속 관찰하겠다고 밝혔다. 맥도날드의 크리스 켐프친스키 CEO는 기존의 단백질 옵션을 강조하면서도 GLP-1 사용자의 기호 변화를 고려해 신메뉴 실험을 하고 있다고 말했다.
또한 칩otle은 2025년 12월 고단백 ‘그랩앤고’ 단품을 출시했고, 올리브가든을 운영하는 다든 레스토랑은 2025년에 저칼로리·소량 메뉴인 “라이터 포션(Lighter Portions)”을 도입해 선택지를 확대했다. 네슬레는 2024년 GLP-1 사용자를 겨냥한 냉동식품 브랜드 ‘Virtual Pursuit’를 도입했으며, 초기 포장에 ‘GLP-1 프렌들리’ 문구를 나중에 부각시키며 매출 신장을 경험했다고 발표했다.
현장·체험 위주의 브랜드인 J&J 스낵 푸드(디핀닷츠·아이스이 소유)도 냉동·간편식 부문에서 단백질을 추가하거나 소분형 제품(예: 미니 팝사이즈)을 통해 대응하고 있다. J&J의 댄 팍너 CEO는 경기장·테마파크 등 ‘체험’ 지점에서는 여전히 간식 수요가 존재할 것이라며 그럼에도 식료품 채널에서는 GLP-1 친화적 제품 개발을 추진하고 있다고 말했다.
비즈니스·가격·거시경제적 파급에 대한 분석
제품 수요 감소는 일시적일 수도 있고 구조적 변화로 이어질 수도 있다. 현재 관찰되는 특징은 다음과 같다: (1) 간식·스낵 카테고리의 즉각적 타격, (2) 외식 빈도 축소(특히 저녁과 아침), (3) 고단백·고섬유·저당 제품에 대한 수요 증가다. 기업들은 이 변화에 대응해 포트폴리오 재배치, 소포장·저칼로리 제품 확대, 음료·수화 관련 제품 개발(탈수 및 부작용 완화 목적)을 추진 중이다.
가격 측면에서는 단기적으로 식음료업계의 경쟁 심화로 일부 제품의 가격 인하 압력이 나타날 수 있다. 다만, 고단백·기능성 제품은 프리미엄 시장으로 자리잡아 단가가 유지되거나 상승할 가능성도 존재한다. 중장기적으로는 GLP-1 사용자가 늘어날수록 대량 소비(대형 팩·가성비 제품) 수요가 축소되어 제조사들의 규모의 경제에 영향을 미칠 수 있으며, 이는 일부 품목에서 가격 인상 요인으로 작용할 수 있다. 예컨대 대형 식품기업이 고부가가치 제품으로 전환하면 저가 기본 제품의 공급·가격에 변화가 올 수 있다.
금융시장 관점에서는 투자자들이 해당 트렌드를 감안해 외식·식품주를 재평가할 여지가 있다. J.P. Morgan의 2030년 손실 추정치(300억~550억 달러)는 업계 전체의 매출 구조 재편 가능성을 시사하므로, 기업별로는 신제품 개발 능력, 유통 다변화, 가격 전략 수정이 수익성 방어의 핵심이 될 전망이다.
행동 패턴의 동태성과 향후 변수들
복용자 행동은 고정적이지 않다. 약 5%의 사용자가 비용·부작용·목표달성 등으로 약물 복용을 중단하는데, 중단 후에도 몇 개월간 감소된 섭취 습관이 유지되다가 다시 칼로리 섭취가 증가하는 사례가 관찰된다. EY의 도널드 존슨은 “소비자의 행동은 온·오프 사이클을 보이며 제조사에는 ‘전후’가 아닌 과정(process)의 관리가 중요하다”고 분석했다.
그리고 경구용(알약) 버전의 등장은 사용률을 대폭 높일 것이라는 전망이 일반적이다. 주사제에 대한 거부감이 주요 장벽 중 하나였기 때문에, 알약이 새로운 집단의 시험 사용을 촉진할 것이라는 분석이다. 이는 단기 소비 행태뿐 아니라 장기 수요 구조에도 변화를 가할 수 있다.
요약하면: GLP-1 계열 약물은 소비자의 칼로리 섭취와 외식·간식 빈도를 줄이는 방향으로 작용하며, 업계는 이를 위협이자 기회로 인식해 고단백·고섬유·소용량 제품과 기능성 음료 등으로 대응하고 있다. 향후 알약 보급 확대와 복용자 증가에 따라 업계의 매출 구조 재편과 가격·제품 전략의 변화가 가속화될 것으로 예상된다.
주요 참고 인용·수치 정리
KFF(2025년 조사, 10월27일~11월2일): 성인의 약 8명 중 1명(약 12.5%)이 현재 GLP-1 복용, 18%는 과거 복용 경험 있음.
J.P. Morgan: 2030년 GLP-1 사용자 3,000만 명 이상 전망, 식음료 산업 연간 매출 손실 추정치 300억~550억 달러.
KPMG: GLP-1 복용자는 평균 21% 칼로리 섭취 감소, 식료품비 약 1/3 감소.
EY-Parthenon 설문: 칼로리 감소 응답자 중 70%가 간식 감소, 60%가 외식 빈도 감소 응답.
번스타인: 외식 방문 빈도 카테고리별로 최대 45% 감소 가능성 제시.
RRD: 규칙적 복용자 대상 저녁 방문 6% 감소(전 체부문 저녁 매출 약 0.4% 감소).
기업 대응 사례: 펩시코(단백질 도리토스·게토레이 리런칭·식이섬유 함유 스낵), 네슬레(Virtual Pursuit·GLP-1 친화적 포장 표기), 칩otle(고단백 그랩앤고컵), 올리브가든(라이터 포션), J&J 스낵(미니 팝·단백질 강화 프레첼) 등.
결론: GLP-1 약물의 보급 확대는 단기간에 특정 카테고리(간식·외식)에 영향을 주고 있으며, 장기적으로는 제품 포트폴리오와 가격 구조의 재편을 촉발할 가능성이 크다. 기업들은 소형화·고단백·고섬유·수분 보충형 제품 등으로 전략을 전환하는 한편, 알약 형태의 확산 속도를 면밀히 관찰하며 사업 모델을 조정해야 한다.
