인베스팅닷컴의 보도에 따르면, 바클레이스 애널리스트들은 2026년 웨이퍼 제조 장비(WFE) 전망에 대해 여전히 주의 깊게 보고 있으며, 고급 논리에서의 잠재적 강점이 메모리의 약점에 의해 상쇄될 수 있다고 언급했다.
“2026년으로의 WFE 기대치에는 여전히 논쟁이 있다”고 바클레이스는 언급했다. “우리는 고급 논리와 DRAM의 잠재적 성장 동력에 대해 면밀히 살펴보며, 이들이 가장 큰 결정 요인이 될 것으로 믿는다.”
고급 논리에서, 바클레이스는 2026년 TSMC에 대한 장비를 받는 회사의 첨단 단계 반도체 공정이 2025년보다 더 많아지는 것으로 보고 있다고 언급했다. TSMC의 2nm 생산 능력도 2026년에 더욱 증가할 전망이다.
“TSMC는 이전 노드들보다 나은 고객 참여 상황을 지속적으로 언급해 왔으며, 모바일 고객들이 역사적으로 보다 더 빠르게 이동할 수 있다”고 바클레이스는 덧붙였다.
인텔에 대해서, 바클레이스는 “이 성공이 Panther Lake에 의존하며, 이는 가장 빠르면 2027년 기회가 될 것이다”라고 밝혔다.
삼성전자(KS:005930)에 대한 노트에서는 회사가 “2025년에 주요한 첨단 용량을 추가할 것으로 예상되지 않는다”고 밝혔다. 또한, “2025년 하반기가 즉각적인 이해를 결정짓는 주요 시기일 것이고, 투자는 2026년에 더 많아질지 의문을 갖고 있다”고 언급했다.
메모리 부문에서는, “삼성의 HBM4 인증이 주요 쟁점 중 하나”라고 밝혔다.
바클레이스는 “실패 또는 지연이 경쟁자들의 지출을 유지하거나 증가시킬 수 있다”고 언급했다. 또한, “올해와 내년의 중국 DRAM 확장은 DRAM 제조업체들이 기술 이전에 집중하도록 강요하여 주요 용량 확장을 제한할 가능성이 있다”고 분석했다.
바클레이스는 결론적으로, 고급 논리의 상승 여지와 메모리의 하락 위험을 모두 주목하고 있다고 밝혔다.
