Validea가 공개한 OKLO INC(티커:OKLO)에 대한 ‘Guru Fundamental Report’는 스몰캡 성장 투자자(Small-Cap Growth Investor) 모델 관점에서 가장 높은 점수를 받은 종목이라는 사실을 강조한다. 이 모델은 미국 투자 전문 매체 Motley Fool이 제시한 전략에 기반해, 견실한 펀더멘털과 주가 모멘텀을 동시에 갖춘 소형 성장주를 선별하는 것이 특징이다.
2025년 10월 17일, 나스닥닷컴 보도에 따르면 OKLO는 전기유틸리티 업종에 속하면서도 52%의 종합 점수를 받았다. 해당 점수는 Validea가 운용하는 22개 ‘Guru 전략’ 가운데 스몰캡 성장 기준으로 산출됐으며, 일반적으로 80% 이상이면 전략 포트폴리오 편입을 검토할 수준, 90% 이상이면 강한 매수 관심 영역으로 간주된다.
“OKLO INC는 규모 면에서 중형주(mid-cap)이지만, 가치주(value) 특성을 지니는 동시에 성장 잠재력을 보유하고 있다”는 평가는 투자자들의 관심을 모은다.
아래 표는 Motley Fool 모델이 요구하는 세부 테스트별 합격(⚑ Pass)·불합격(✗ Fail) 여부를 압축한 것이다.
주요 평가 항목 및 결과
PROFIT MARGIN : ✗ Fail
RELATIVE STRENGTH : ⚑ Pass
SALES·EPS 성장률 전년 대비 : ✗ Fail
INSIDER HOLDINGS : ⚑ Pass
CFO(영업현금흐름) : ✗ Fail
PROFIT MARGIN CONSISTENCY : ✗ Fail
R&D 비중 : Neutral
CASH & CASH EQUIVALENTS : ✗ Fail
L/T DEBT TO EQUITY : ⚑ Pass
“THE FOOL RATIO”(PER 대비 성장률) : ✗ Fail
평균 유통주식수 : ⚑ Pass
매출 규모 : ⚑ Pass
일일 거래대금 : ✗ Fail
주가 절대 수준 : ⚑ Pass
법인세율 : ✗ Fail
해당 결과에서 확인되듯 OKLO는 주가 모멘텀·내부자 지분율·부채 구조 부문에서는 긍정적 평가를 받았으나, 이익률 안정성·현금흐름·PER 대비 성장성 항목에서는 개선 과제가 드러난다. 특히 ‘The Fool Ratio’는 PER(주가수익비율)과 예상 성장률을 비교해 고평가 여부를 판단하는 지표인데, OKLO는 이 항목에서 불합격 판정을 받아 투자자가 주가 수준을 면밀히 검토할 필요가 있다.
알아두면 좋은 용어 설명1
1 Guru 전략: 워런 버핏·피터 린치 등 ‘투자의 대가’가 저술·공표한 투자 공식을 데이터베이스화하여 종목을 스크리닝하는 방법론.
Motley Fool 전략: ‘가드너 형제’가 운영하는 리서치 사이트 Motley Fool이 제시한 스몰캡 성장주 발굴 공식. 상대강도, 매출 증가율, 내부자 지분율 ▲15% 이상 등을 핵심 체크리스트로 삼는다.
Motley Fool(모틀리풀)에 대하여
Motley Fool은 미국 버지니아주 알렉산드리아에 본사를 둔 금융 미디어로, 투자·주식·개인재무 관련 온라인 콘텐츠·책·신문 칼럼·유료 뉴스레터 서비스를 제공한다. ‘Fool’이라는 이름은 셰익스피어 희곡에서 왕에게 진실을 고하며 웃음을 유발하는 광대 캐릭터에서 영감을 받았다.
Validea 플랫폼 소개
Validea는 워런 버핏·벤저민 그레이엄·마틴 츠바이크 등 전설적 투자자의 공식화된 전략을 추적·백테스트해 모델 포트폴리오와 종목 리포트를 제공하는 연구 서비스다. 기관투자가뿐 아니라 고급 개인투자자도 구독하며, 장기적으로 시장을 능가해 온 전략의 통계적 유효성을 검증하는 데 초점을 맞춘다.
편집자 주 : 상기 내용은 Validea 리포트를 토대로 작성됐으며, 언급된 의견은 기사 작성자나 나스닥닷컴의 공식 입장을 반영하지 않는다. 투자 결정에 따르는 책임은 전적으로 투자자 본인에게 있다.
