스위트그린 주식(SG)에 투자하는 투자자들은 오늘부터 8월 15일 만료되는 새로운 옵션 거래가 시작된 것을 보게 되었다. 주식옵션채널(Stock Options Channel)에서는, 당사의 YieldBoost 공식을 통해 SG 옵션 체인을 전반적으로 검토하여 관심 있는 하나의 풋 계약과 콜 계약을 식별했다.
6월 18일, 나스닥닷컴의 보도에 따르면 $11.00 스트라이크 가격의 풋 계약은 현재 $1.05의 입찰가를 가지고 있다. 만약 투자자가 해당 풋 계약을 ‘매도-개설(sell-to-open)’한다면, $11.00에 주식을 구매하겠다는 약속을 하게 되지만, 프리미엄도 수집하여 주당 비용 기준이 $9.95로 낮아진다(중계 수수료 제외). SG 주식 구매에 관심이 있는 투자자에게 이는 오늘날 $12.61/주를 지불하는 것보다 매력적인 대안이 될 수 있다.
$11.00 스트라이크 가격은 현재 주가에 약 13% 할인을 나타내므로, 이 풋 계약의 만기 시 아무런 가치가 없을 가능성도 있다. 현재 분석 데이터(그릭스 및 암시적 그릭스 포함)에 따르면 이러한 일이 발생할 확률은 71%이다. 주식옵션채널은 이러한 확률을 지속적으로 추적하며, 당사 웹사이트의 계약 세부 정보 페이지에 이를 게시할 것이다. 만약 계약이 아무런 가치 없이 만료된다면, 프리미엄은 현금 투자에 대한 9.55%의 수익률, 또는 연간으로 환산하면 60.07%의 수익률을 제공한다. 이를 YieldBoost라고 부른다.
GFSC 12개월 간 스위트그린 주식의 거래 내역을 보여주는 차트와 녹색으로 하이라이트된 $11.00 스트라이크 가격
옵션 체인에서 콜 측면으로 넘어가면, $17.00 스트라이크 가격의 콜 계약은 현재 55센트의 입찰가를 가지고 있다. 만약 투자자가 현재 주가 $12.61/주에 SG 주식을 구매하고 해당 콜 계약을 ‘커버드 콜(covered call)’로 ‘매도-개설’한다면, 주식을 $17.00에 판매할 약속을 하게 된다. 콜 판매자는 프리미엄도 수집하게 되어, 주식이 8월 15일 만기 시 호출되는 경우 총 수익이 39.18%가 된다(중계 수수료 제외). 물론, SG 주식이 크게 상승할 경우, 많은 상승 여력을 놓칠 수 있기 때문에 스위트그린 주식의 최근 12개월 거래 내역을 살펴보는 것과 비즈니스 기본 사항을 연구하는 것이 중요하다.
GFSC 12개월 간 스위트그린 주식의 거래 내역을 보여주는 차트와 빨간색으로 강조된 $17.00 스트라이크 가격
$17.00 스트라이크 가격은 현재 주가에 약 35% 프리미엄을 나타내므로, 이 커버드 콜 계약의 만기 시 아무런 가치가 없을 가능성이 있다. 즉, 투자자는 주식과 프리미엄을 둘 다 보유하게 된다. 현재 분석 데이터(그릭스 및 암시적 그릭스 포함)에 따르면, 이러한 일이 발생할 확률은 73%이다. 주식옵션채널은 이 확률을 지속적으로 추적하며, 당사 웹사이트의 계약 세부 정보 페이지에 이를 게시할 것이다. 커버드 콜 계약이 아무런 가치 없이 만료된다면, 프리미엄은 투자자에게 추가 수익률 4.36%, 또는 연간으로 환산하면 27.45%의 수익률을 제공하며, 이를 YieldBoost라고 부른다.
풋 계약 예시의 암시적 변동성은 98%, 콜 계약 예시는 94%이다. 반면 지난 12개월 동안의 변동성(최근 250 영업일 종가와 오늘의 $12.61 가격 기준)은 75%로 계산된다. 더 많은 풋 및 콜 옵션 계약 아이디어에 대해서는 주식옵션채널을 참고하라.
