퀄컴(나스닥:QCOM)이 데이터 센터 및 인공지능 연결 기능 강화를 위해 영국의 반도체 회사 알파웨이브 IP 그룹을 $24억에 인수하기로 합의했다. 이번 거래는 알파웨이브 주가에 96%의 프리미엄을 제공하고 있다.
이번 거래는 퀄컴의 자회사 아쿠아 인수 서브 LLC를 통해 진행되며, 회사법 제26조에 따른 법원 제재안 방식으로 구현된다. 2025년 6월 9일, 인베스팅닷컴의 보도에 따르면, 각 알파웨이브 주식은 $2.48(183펜스 상당)의 현금으로 인수될 예정이다.
이는 발표 이전 마지막 거래일 기준 94펜스의 종가 대비 96%의 프리미엄을 의미하며, 30일 및 60일 거래량 가중 평균 대비 각각 70% 및 59%의 프리미엄을 제공한다.
주주들은 새로운 퀄컴 주식의 0.01662 또는 새로운 시리즈 A 퀄컴 교환 가능 증권의 0.00964를 알파웨이브 주식 한 주당 선택적으로 받을 수 있다. 이러한 교환 가능 증권은 비상장 및 비이전성이며, 4년의 잠금 기간 동안 16회 분기에 걸쳐 퀄컴 주식으로 점진적으로 전환될 예정이다.
알파웨이브의 이사회는 현금 제공 및 대체 제공 1을 공정하고 합리적인 것으로 평가하였다. 대체 제공 2는 변동성으로 인해 권고되지 않았다. 이사회에 대한 금융 자문은 골드만 삭스 인터내셔널과 BMO 캐피탈 마켓이 제공하였다.
퀄컴과 비드코는 알파웨이브 주식 자본의 약 50.1%에 대해 되돌릴 수 없는 약정을 확보하였고, 여기에는 알파웨이브 이사 및 임원의 약정이 포함된다. CEO 토니 피얼리스와 고위 임원 라지반 마하데반, 조나단 로저스는 현금 대신 교환 가능 증권을 수령하기로 하였다.
인수는 알파웨이브 주주와 법원의 승인과 한국 및 캐나다를 포함한 관할권에서의 규제 승인을 조건으로 한다. 거래 완료 목표는 2026년 1분기이다.
2021년 런던증권거래소(LON:LSEG)에 상장된 알파웨이브는 2024년 12월 31일 종료되는 회계연도 동안 $515.5백만의 매출을 보고하였으며, 캐나다, 인도, 미국, 이스라엘에 약 1,000명의 직원을 두고 있다.
퀄컴은 이번 인수가 자사의 프로세서 플랫폼과 알파웨이브의 연결 및 연산 기술을 통합함으로써 데이터 센터로의 확장을 지원할 것이라고 밝혔다. 인수 후, 알파웨이브는 상장 폐지되며 퀄컴 그룹 산하의 비공개 기업으로 운영될 예정이다.
퀄컴과 비드코는 향후 12개월 동안 알파웨이브의 운영을 평가할 계획이며, 제품 정렬, 연구 개발 및 라이선스 전략 등의 분야에 초점을 맞출 것이다. 회사 측에서는 알파웨이브의 리즈 본사를 검토하는 것 외에는 현재 인력이나 사무소 위치에 실질적인 변화를 계획하고 있지 않다고 밝혔다. 알파웨이브의 비상무 이사는 완료 시 사임할 예정이다.
