바클레이즈가 2025년 6월 24일 TD 시넥스(NYSE:SNX)의 목표 주가를 이전의 118달러에서 140달러로 상향 조정했다고 밝혔다. 이 주식에 대해 ‘동일비중’ 등급을 유지했다는 경과가 전해졌다.
바클레이즈의 연구에 따르면 2025 회계연도 동안 중간 정도의 한 자릿수 청구 성장률을 기대하고 있으며, 수익은 주로 연말로 갈수록 집중될 것으로 보인다. 2025 회계연도 동안 전년 대비 5%의 운영 수익 증가가 예상되며, 그 결과 8%의 주당순이익(EPS) 성장률을 기록할 것으로 예상된다.
2026년과 2027년 회계연도에는 두 자릿수 중반의 EPS 성장률을 예측하고 있다. 새로운 목표 주가는 2026 회계연도의 주당순이익 14달러에 대한 10배의 주가수익(P/E) 비율을 기반으로 하고 있다.
바클레이즈는 TD 시넥스가 현재의 리프레시 사이클에서 경험하고 있는 일부 총수익 이점이 일시적일 가능성이 있으며, 사이클이 종료되면 이익이 감소할 것으로 우려하고 있다. TD 시넥스의 주요 고객이 주로 OEM 및 CM 비즈니스에 강세를 보여 왔다고 언급했다.
불확실한 거시경제 환경과 관세 상황이 단기적으로 추정치의 상승잠재력을 제한하고 있다는 평이다. 바클레이즈는 TD 시넥스의 두 번째로 큰 고객의 수요가 회복되고 있지만 여전히 기대치는 밑돌고 있다고 밝혔다.
