대형 기술주 부진 여파로 뉴욕증시 일제히 하락

[뉴욕 증시 마감] 10월 31일(현지시간) 뉴욕증권거래소에서 S&P500지수($SPX)은 전일 대비 -0.99% 하락한 채 장을 마쳤다. 다우존스산업평균지수($DOWI)은 -0.23% 내렸으며, 기술주 중심의 나스닥100지수($IUXX)은 -1.47% 급락했다. 파생상품 시장에서도 12월물 E-미니 S&P500(ESZ25) 선물과 12월물 E-미니 나스닥100(NQZ25) 선물이 각각 -0.95%, -1.37% 떨어졌다.

2025년 10월 31일, 나스닥닷컴 보도에 따르면 이날 하락세는 대형 기술주(이른바 ‘매그니피센트 세븐’)의 엇갈린 3분기 실적이 직접적인 압력으로 작용했다. 메타 플랫폼스(META)가 3분기 비용 증가 우려로 -11% 급락했고, 마이크로소프트(MSFT)도 -2% 넘게 밀렸다. 반면 알파벳(GOOGL)은 실적 호조에 +3% 상승하며 대조를 이뤘다.

연준(Fed)의 통화정책 경계감도 투자심리를 위축시켰다. 제롬 파월 의장은 전일 “12월 FOMC에서의 추가 금리 인하는 확정된 사안이 아니다”라고 경고했으며, 이에 10년물 미 국채 수익률이 장중 2.5주 만의 최고치인 4.11%까지 상승해 주식 매도세를 부추겼다.

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파생시장에서는 12월 9~10일 FOMC 회의에서 -25bp(0.25%포인트) 추가 인하 가능성을 72%로 반영하고 있다. 연말까지 총 82bp 인하가 이뤄져 정책금리가 ^{현재 3.88%}에서 _{2026년 말 3.06%}까지 낮아질 것이란 전망도 유지됐다.

무역 완화 소식은 위험자산에 부분적으로 지지력을 제공했다. 도널드 트럼프 미국 대통령과 시진핑 중국 국가주석은 이날 관세 휴전 연장, 수출 통제 완화, 상호 무역장벽 축소에 합의했다. 미국은 중국산 펜타닐 관련 품목 관세를 20%에서 10%로 인하하고 일부 보복관세 유예 조치를 1년 연장했으며, 중국은 미국산 대두·수수 등 농산물 구매를 재개하기로 했다.

이번 주는 실적 시즌의 ‘극성수기’로 S&P500 편입 기업 173개사가 성적표를 내놨다. 블룸버그 인텔리전스에 따르면 지금까지 발표한 기업 중 84%가 컨센서스 전망치를 상회하며 2021년 이후 최고의 어닝 서프라이즈 비율을 기록 중이다. 다만 3분기 기업 순이익 증가율은 전년 동기 대비 +7.2%로 2년 만의 최저치가 예상되고, 매출 증가율도 +5.9%로 둔화될 전망이다.

“12월 대법원 구두변론에서 트럼프 대통령의 상대국 보복관세 합법성이 다뤄질 예정”이라며 “하급심이 이미 위법 판단을 내린 만큼, 2025~2026년 최종 판결에서 관세가 폐지될 가능성도 있다”는 법조계 시각이 제기됐다.

미 연방정부 셧다운이 5주째 지속되면서 노동시장·소비 둔화 우려도 커졌다. 블룸버그 이코노믹스는 64만 명에 달하는 연방 공무원이 휴직 상태에 놓여 실업률이 4.7%까지 상승할 수 있다고 추정했다. 정부 통계 지연으로 실업수당·고용·소매판매·생산·주택지표 등 핵심 데이터 발표가 중단된 점도 시장 불확실성을 높이고 있다.

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해외 증시는 혼조세였다. 유로 스톡스50 지수는 -0.12% 하락했고, 중국 상하이종합지수는 10년 고점에서 -0.73% 조정받았다. 일본 닛케이225 지수는 사상 최고치 경신 후 +0.04% 소폭 상승 마감했다.

채권시장에서는 12월물 10년 미 국채선물(ZNZ5)이 -6.5틱 하락, 금리(수익률)는 +1.9bp 오른 4.095%로 마쳤다. 10년 기대 인플레이션(브레이크이븐)도 2주 만의 고점인 2.312%로 올라 물가 불안 심리를 반영했다. 국채 가격은 미·중 관세 휴전과 파월 발언 여파로 안전자산 수요가 줄어든 탓에 약세를 면치 못했다.

유럽에서는 독일 10년물 분트 금리가 2.5주 만의 최고치인 2.661%까지 뛰었고, 영국 10년물 길트 금리도 4.424%로 3.2bp 상승했다. 유로존 3분기 GDP는 전기 대비 +0.2%로 시장 예상(+0.1%)을 웃돌았고, 10월 경기심리지수는 96.8(2.5년 최고)에 도달했다. ECB는 예고대로 예금금리를 2.00%로 동결했다.

ECB 크리스틴 라가르드 총재는 “EU-미국 무역협정, 중동 휴전, 미·중 관계 개선이 성장 하방 리스크를 완화했다”고 평가했다. 시장 스와프는 12월 18일 회의에서 ECB가 -25bp 인하에 나설 확률을 5%로 반영 중이다.

개별 종목 동향

매그니피센트 세븐 중 META(-11%), TSLA(-4%), AMZN(-3%), MSFT·NVDA(-2% 이상)가 하락하며 지수를 끌어내렸다. META는 연간 총비용 전망을 1,160억~1,180억 달러로 상향(중간값 1,170억 달러)해 시장예상 1,156억 달러를 상회했다는 점이 부담으로 작용했다.

FMC(-45%)는 연간 조정 EPS 전망을 2.92~3.14달러로 하향 조정해 콘센서스(3.47달러)에 크게 미달했다. 스프라우츠 파머스마켓(-26%), 치폴레 멕시칸그릴(-18%), 시그나 그룹(-17%), 이베이(-15%), 인터내셔널 페이퍼(-12%) 등도 실적 실망으로 급락했다.

반면 가디언트 헬스(+28%)와 CH 로빈슨 월드와이드(+19%)는 매출·EPS 서프라이즈 및 자사주 매입 발표로 강세를 보였다. 이외에 AMETEK(+7%), 헌팅턴 잉걸스(+6%), 얼라인 테크놀로지(+5%), 일라이릴리(+4%) 등이 상승했다.