도널드 트럼프 대통령이 두 번째 임기를 시작한 이후, 시장은 대규모 관세 도입으로 인해 급격한 변동을 보이고 있다. 이러한 변화로 인해 은퇴를 앞둔 미국인들과 이미 은퇴한 사람들이 자신들의 401(k) 계좌 때문에 불안해하고 있다.
2025년 6월 15일, 나스닥닷컴의 보도에 따르면, 최근 은퇴한 54세 빅터 페테스는 NBC 뉴스에서 자신의 401(k)가 단 이틀 만에 58,000달러 감소했다고 말했다. 그는 “이러한 추세가 계속되면 은퇴 생활을 유지할 수 없다”고 밝혔다.
계속해서 변동이 심한 시장과 트럼프의 관세는 가격과 인플레이션을 증가시키고 있으며, 미국인들은 경제적으로 부담을 느끼고 있다. 많은 이들이 황금 같은 노년기를 걱정하며 투자를 해야 할지 고민하고 있다. 전문가들에 따르면 이는 간단한 해답이 없는 문제이지만 고려해야 할 여러 요소들이 있다고 한다.
과거를 살펴 경제 회복의 가능성을 모색하다
시장 상황이 불확실할 때 투자를 고민하는 것은 두려운 일이다. 그러나 이러한 경제적 불안정 시기에 투자를 통해 낮은 가격에 주식을 구입하고 높은 가격에 판매할 수 있는 장점이 있다. 그러나 개별 상황에 따라 다를 수 있다. Tracy Shuchart, NinjaTrader의 수석 경제학자는 Russell Investments의 1869년부터 2018년까지의 31개의 미국 경기 침체에 대한 포괄적인 분석을 참고할 것을 권했다.
“역사적 증거는 경제 불확실성 시에도 지속적인 투자를 강력히 지지한다”
그녀는 투자 타이밍을 합리적으로 예측하는 것이 필요하다고 설명했다. Russell Investments의 연구에 따르면, 150년 동안 매수 후 보유 전략을 능가하려면 시장 전환점의 77%를 정확히 예측해야 하며, 이는 전문가들조차 달성하기 어려운 수준이다.
불확실성 속에서의 달러 코스트 평균법 활용
시장의 변동성은 투자에 대한 자신감을 약화시킬 수 있지만, 달러 코스트 평균법 같은 체계적인 전략은 변동이 심한 시기에 효과적으로 작동할 수 있다. 이 방법은 일정 금액을 정기적으로 투자하는 것을 의미한다. Shuchart에 따르면, 이 방법은 수학적 및 행동적 이점들을 제공한다. 이 기법은 시간 경과에 따른 주당 평균 비용을 줄이면서, 타이밍 결정의 필요성을 제거한다.
Amy Pridemore, 버지니아 공동체 대학의 금융 복지 강사는 달러 코스트 평균법을 추천했다. 그녀는 “이 방법은 개인이 현재 시장 추세와 상관없이 건강한 저축 습관을 형성할 수 있도록 한다”고 말했다.
경제 불확실성 속 품질 중심 투자
Shuchart는 또 다른 접근 방식으로 품질 중심 투자, 즉 견고한 기초, 일관된 수익성, 성장의 역사를 가진 기업에 투자하는 것을 추천했다.
“강력한 재무제표와 일관된 수익을 가진 기업은 경제적 스트레스에 더 잘 대처하며, 여건이 개선될 때 더 강해지는 경향이 있다”.
품질 중심 투자는 위험을 줄이는 한편, 큰 수익을 기대할 수 있는 기회를 창출할 수 있다.
당황이 초래할 수 있는 잘못된 결정
스트레스 상태에서의 재무 결정을 하는 것은 좋지 않은 결과를 초래할 수 있으며 돈을 날리는 상황을 만들 수 있다. Shuchart에 따르면, S&P 500의 실적을 분석한 결과 시장 회복기를 놓치면 큰 손실을 볼 수 있다고 한다.
온전히 투자했을 경우: $717,046
5일간 거래를 놓쳤을 경우; $452,884 (37% 감소)
25일간 거래를 놓쳤을 경우: $158,792 (78% 감소)
충동적인 재무 결정은 항상 좋은 결과를 가져오지 않는다. 투자를 결정할 때는 장기적인 관점을 유지하는 것이 중요하다. Birch Gold Group의 금융 시장 전략가 Peter Reagan은 “경제는 지속적으로 변동과 회복을 보여왔다. 이는 앞으로도 계속될 것이다”고 말했다.
