2025년 5월 29일, 나스닥닷컴의 보도에 따르면, 갭(Gap Inc., NYSE: GAP) 주식은 2025 회계연도 1분기 실적을 목요일인 5월 29일 발표할 예정이다. 애널리스트들은 주당 45센트의 수익과 34억 2000만 달러의 매출을 예상하고 있다. 이는 전년의 주당 42센트 및 33억 9000만 달러 매출보다 각각 7%와 1% 증가한 수치이다.
역사적으로 갭 주가는 실적 발표 후 74%의 확률로 상승했으며, 하루 평균 7.6%의 상승을 보였고 최대 31%까지 상승했던 사례도 있다. 2025 회계연도에 갭은 1%에서 2%의 매출 증가와 브랜드 개발 및 공급망 개선을 통한 8%에서 10%의 영업 이익 증가를 기대하고 있다. 투자자들은 갭의 애슬레타(Athleta) 브랜드 활성화 노력과 온라인 및 오프라인 전략의 지속적인 개선을 주의 깊게 살펴보는 것이 좋다. 갭의 효율적인 운영과 시장 상황에 대한 적응력은 잠재적인 경제적 도전을 이겨낼 기반을 제공할 것으로 예상된다. 갭의 현재 시가총액은 110억 달러이며, 지난 12개월 동안 매출은 150억 달러, 영업 이익은 11억 달러, 순이익은 8억 4400만 달러였다.
이벤트 중심의 거래자들은 역사적 패턴에 따라 실적 발표 전에 포지셔닝을 하거나 발표 이후 움직임에 반응하여 이익을 얻을 수 있다. 반면 개별 주식보다 변동성이 적은 상승을 추구한다면, Trefis 고품질 포트폴리오를 고려할 수 있다. 이 포트폴리오는 S&P 500을 능가하여 설립 이후 91% 이상의 수익을 창출했다.
갭의 실적 발표 후 이익 가능성
실적 발표 후 단 하루(1일) 간의 이익에 대한 몇 가지 관찰 결과: 지난 5년간 19개의 실적 데이터 중 14개의 긍정적인 하루(1일) 수익과 5개의 부정적인 수익을 보인 바 있다. 요약하면, 긍정적인 하루 수익은 74%에 달했다. 이 비율은 마지막 3년의 데이터를 고려할 경우 82%로 증가한다. 긍정적 수익의 중앙값은 7.6%이며, 부정적 수익의 중앙값은 -6.1%였다.
1일, 5일, 그리고 21일간의 실적 발표 후 수익에 대한 상관성을 이해하는 것은 비교적 위험이 적은 전략일 수 있다. 단, 상관성이 낮다면 유용하지 않을 수 있다. 예를 들어, 1일과 5일간의 상관성이 가장 높다면, 1일 발표 후 수익이 긍정적일 경우 다음 5일 동안 ‘롱(long)’ 포지션을 취할 수 있다.
